对于需要在欧盟银行账户上收到欧元的企业而言，最佳加密支付网关应当列入 ESMA 登记册，自行完成加密资产兑换，并通过 SEPA 完成支付。在此对比的八家网关中，有三家自身持有牌照（其中一家既未公布费率，也未指明欧元结算方式），一家通过持牌合作伙伴运营，另有四家只向您交付加密资产，或没有欧盟牌照。大多数清单仍在推荐的两家服务商，欧盟商户根本无法使用。
本次加密支付网关对比检视的是合规审查所关注的内容：登记册条目、结算货币、付款至收款之间由谁持有资金、条款中的行业规则，以及官方定价页面上的费用。ItisPay 也在对比之列，与其他服务商采用相同的比较维度。
简而言之
- 截至 2026 年 10 月 27 日，八家网关中有三家在 ESMA 临时登记册中持有 MiCA 授权：CoinGate、BitPay B.V. 以及 Triple-A 的欧盟实体 Paytop SAS。ItisPay 通过持牌合作伙伴运营。NOWPayments、CoinPayments 和 CoinsPaid 未列入登记册；BTCPay Server 则是需要您自行运行的软件。
- 欧元到银行账户：CoinGate 每周结算一次，50 欧元起免费 SEPA 提现；BitPay 每日结算；Triple-A 支付至指定 IBAN；ItisPay 通过合作伙伴以欧元或美元结算至 IBAN。NOWPayments 和 BTCPay Server 向您提供加密资产，兑换则需由您自行完成。
- 官方页面标注的费用：BTCPay Server 为 0%，CoinPayments 起价 0.5%，ItisPay 综合费率 0.75%，另加月费；CoinGate 和 NOWPayments 为 1%，CoinsPaid 低于 1.5%；BitPay 在每月低于 500,000 美元时收取 2% 加 25 美分。Triple-A 未公布费率。
- 没有任何服务商以书面形式明确同意 iGaming 业务。BitPay 和 Triple-A 限制赌博类业务，CoinGate 仅在持有有效牌照时允许，NOWPayments 面向没有欧盟牌照的赌场推广，ItisPay 则对每家企业逐一审核。
我们如何比较加密支付网关#
这些标准是支付负责人必须向合规官员论证的标准，而非币种数量或插件清单。对于每家网关，我们记录了五项内容：其官方定价页面上的费用；是否向银行账户支付欧元及支付频率；法律实体是否出现在 ESMA 临时 MiCA 登记册中；其条款对赌博和金融服务的规定；以及在客户付款至商户收款之间由谁持有资金。
资料来源为服务商自身的定价和条款页面以及 ESMA 登记册，均于 2026 年 10 月 27 日查阅。供应商发布的加密支付处理商“十大”清单仅用于了解用户搜索的品牌名称；这些清单的费用说法至少有六处与官方页面不符，因此本文未予引用。
2026年最佳加密支付网关是哪一家？#
对于希望每周收取欧元、且不希望出现意外情况的持牌欧盟商户，CoinGate 是最简便的选择；若需大批量每日结算，则选择 BitPay；若是支付服务提供商（PSP），或希望在持牌通道上使用自有前端的企业，则可选择 ItisPay 或 Triple-A。下表说明了原因，结论则只回答一个问题：欧盟企业能否通过该网关在自己的银行账户上收到欧元，并享有 MiCA 覆盖？
| 支付网关 | 费率（官方页面，2026年10月27日） | 欧元转入银行账户 | MiCA 状态（ESMA 登记册，2026年10月27日） | 高风险及在线博彩 | 结论 |
|---|---|---|---|---|---|
| CoinGate | 每笔交易1%；SEPA提现50欧元起免费 | 是，每周自动以欧元、英镑或美元结算 | 已获授权的 CASP（UAB Decentralized，立陶宛银行，2025年12月16日）；同时也是支付机构 | 允许持牌博彩；禁止无牌博彩和未受监管的金融服务 | 可用 |
| BitPay | 每月低于500,000美元时为2% + 25美分；区间上限至999,999美元时为1.5% + 25美分；超过该上限时为1% + 25美分；高风险业务费率更高 | 是，每日结算，已列出欧元 | 已获授权的 CASP（BitPay B.V.，荷兰金融市场管理局 AFM，2026年7月16日），涵盖兑换和转账服务 | 博彩和外汇服务需获得 BitPay 的明确授权 | 可用 |
| Triple-A | 不公开 | 以当地货币命名的 IBAN；页面未明确注明欧元 | 已获授权的 CASP（Paytop SAS，法国金融市场管理局 AMF，2026年5月21日）；持有法国审慎监管与处置管理局 ACPR 颁发的支付机构牌照 | 商户的博彩业务受限，PSP 客户禁止博彩 | 视情况而定 |
| ItisPay | 入门套餐综合费率0.75%（含全部费用），另加月费 | 是，通过欧盟持牌 CASP + 支付机构合作伙伴，以欧元或美元转入 IBAN | 本公司本身未持牌；合作伙伴持有 CASP 和支付机构授权 | 逐案评估，包括在线博彩 | 可用 |
| NOWPayments | 1%服务费，网络费另计 | 未说明；默认为非托管模式，您收到的是加密货币 | 不在登记册中 | 面向在线博彩和赌场市场 | 否 |
| CoinPayments | 币种起价0.5%，代币1%；高风险业务费率更高 | 转入 SEPA 或 Swift；换汇成本未公布 | 不在登记册中；为巴拿马和美国实体 | 费率页面未列出行业政策 | 否 |
| CoinsPaid (CryptoProcessing) | 低于1.5% | 40种法币，包括欧元，可用性因司法管辖区而异 | 不在登记册中；爱沙尼亚申请审核中，立陶宛实体已暂停 | 销售在线博彩产品 | 否 |
| BTCPay Server | 0%，自托管 | 无内置法币兑换功能 | 软件，无需牌照；您是运营方 | 没有可以拒绝您的服务提供商 | 否 |
CoinGate#
CoinGate是立陶宛服务商，已获立陶宛银行（Bank of Lithuania）于2025年12月16日授权为加密资产服务提供商（CASP，即MiCA牌照）。此外，它还另行获授作为电子货币代币转账的支付机构。其标准套餐每笔交易收取1%的费用，每周结算，并允许自50欧元起免费通过SEPA提取欧元；Swift收费为0.5%。自2026年1月1日起生效的条款规定，客户资产与CoinGate自有资产完全隔离。该平台列出“10+”种加密货币，如需特殊币种，请先核对清单。
BitPay#
BitPay是名单上历史最悠久的品牌，也是唯一公布分级费率的服务商：月交易额低于500,000美元时，每笔收取2% + 25美分；交易额最高至999,999美元时，收取1.5% + 25美分；超过此额时，收取1% + 25美分。脚注注明，高风险行业适用更高费用。其可将款项以七种当地货币（包括欧元）、加密货币或两者组合的形式，每日结算至您的银行账户。BitPay B.V.（荷兰）于2026年7月16日获AFM授权，可开展MiCA下的兑换及转账服务，其结算款项来自该实体持有的隔离客户银行账户。
Triple-A#
Triple-A是一家在新加坡注册的处理商，其欧盟实体Paytop SAS获ACPR颁发支付机构牌照，并于2026年5月21日获AMF授权为CASP。其面向商户的卖点是：“您无需在资产负债表上持有数字货币”。客户以稳定币付款，您则以当地货币被结算至指定IBAN。其定价页面未公布费率，页面也未提及欧元，因此两项均应列入您的问题清单。其受限业务页面将赌博列为直接商户的受限业务，并列为PSP及市场平台客户的禁止业务。
ItisPay#
ItisPay是一个软件层，提供API、托管式支付链接、开票、对账及webhooks。它本身不持有牌照；结算至欧元或美元IBAN、KYC及资产托管，由其持有欧盟牌照的CASP兼支付机构合作伙伴完成。公开定价页面显示，入门套餐费用为0.75%（全包），另加月费。平台支持约30种加密货币，以稳定币为先。高风险业务（包括iGaming）需逐案审核，能否开通取决于合作伙伴的审批。希望以自有品牌接受加密支付的团队，可基于API构建界面。
NOWPayments#
NOWPayments收取1%的服务费，外加区块链网络费用，并宣称支持300种或以上的币种。其帮助中心将其描述为“非托管服务”，从不持有您的私钥，但可选择开通托管余额。这意味着：默认情况下，您收到的是加密货币，将其兑换为欧元是您自己的事，也是您自己的牌照问题。该公司未列入ESMA登记册，其官网列出的服务行业包括iGaming及赌场。
CoinPayments#
CoinPayments是一家基于托管钱包的处理商，其服务由巴拿马和美国的实体提供。其费用页面列出BTC、ETH等币种收费0.5%，代币收费1%，并注明对高风险行业客户可能进行费用调整。法币提现可通过SEPA、Swift、ACH或Faster Payments进行，但兑换成本网站未予说明。其未获得MiCA授权。
CoinsPaid（CryptoProcessing）#
CoinsPaid以iGaming业务起家，其报价的交易费用低于1.5%，并可兑换为包括欧元在内的40种法币。其官网（查阅日期为2026年10月27日）称，其爱沙尼亚实体的CASP申请仍在审核中，业务受限；其立陶宛实体已暂停所有加密资产服务。在此情况下，欧盟商户无法依赖其提供的MiCA覆盖路径。
BTCPay Server#
BTCPay Server是您可自行托管的开源软件。没有费用，没有第三方，也没有能拒绝您业务的人；资金直接进入您自己的钱包。法币兑换并非内置功能，只能通过插件实现，因此要将欧元存入银行账户，意味着您需要自己的交易所账户及自己的牌照分析。对于希望持有比特币的技术团队，它是合适的工具；而对于希望周五就拿到欧元的财务团队，则并不适合。
未收录的网关及原因#
仍出现在大多数榜单上的四个名字未进入此表。Coinbase Commerce已于2026年3月31日关闭，其替代产品Coinbase Business仅向在美国或新加坡拥有法律实体的公司开放。xMoney在其官网声明，在其向Banco de Portugal提交的申请待决期间，所有加密资产服务均已暂停。Binance Pay在ESMA登记册中没有欧盟实体，其商户页面也未公布任何欧盟条款。Alchemy Pay的公开产品为法币出入金及银行卡；其未公布商户网关定价或欧盟条款。
哪些网关在ESMA的MiCA登记册中获得授权？#
CoinGate、BitPay B.V.及Paytop SAS（Triple-A）已列入登记册；NOWPayments、CoinPayments、CoinsPaid及Binance均未列入，ItisPay的覆盖则来自其合作伙伴的记录。网站首页上的“MiCA-ready”字样不能证明任何问题。而ESMA临时MiCA登记册则能证明：我们于2026年10月27日查阅时，其CASP文件列出384家获授权实体；相比之下，CoinDesk于2026年6月29日（即过渡期结束前夕）报道的数字为244家。
规则为MiCA第59(1)条：除非获得CASP授权，或获准作为银行、投资公司或电子货币机构如此行事，否则任何人不得在欧盟提供加密资产服务。第143(3)条允许现有服务商继续经营，“直至2026年7月1日或直至获得或被拒绝授权”，以两者中较早者为准。自该日期起，若网关在没有登记册记录的情况下将客户的加密货币兑换为欧元，则其业务并无牌照；若商户在没有CASP牌照或持牌合作伙伴的情况下自行出售加密货币，同样如此。
登记册中有两个细节很重要。第一是服务栏：BitPay B.V.获授权开展兑换及转账服务，而非托管业务，这与一个转移资金而非持有资金的处理商相符。第二，转移USDC等电子货币代币属于支付服务：EBA于2026年2月12日发布的意见要求各国主管机构，在2026年3月2日之后，仅在符合条件的前提下允许CASP继续经营被视为支付服务（包括转账）的EMT服务，并要求其他服务停止。这就是CoinGate和Triple-A在CASP牌照之外还持有支付机构牌照的原因，也是ItisPay的合作伙伴同时持有两者的原因。
哪些网关以欧元结算至银行账户？#
八家中有四家无需您额外操作即可将欧元支付至银行账户：CoinGate（每周结算，自50欧元起免费SEPA）、BitPay（“每日法币结算，直接到您的银行账户”）、Triple-A（以当地货币结算至指定IBAN；其页面未提及欧元）以及ItisPay（通过其持牌合作伙伴以欧元或美元结算至IBAN）。另外四家则将工作转移给您：NOWPayments将稳定币放入您自己的钱包；CoinPayments通过SEPA或Swift付款，但兑换成本未公布；CoinsPaid的欧盟实体受限或已暂停；BTCPay Server则完全不提供法币兑换。
“多久一次”背后的问题是，中间的资金由谁持有。CoinGate的条款规定，客户资产与其自有资产隔离；BitPay从其荷兰实体持有的隔离客户银行账户进行结算；ItisPay的合作伙伴则凭其自身授权持有资金。合规官要的是条款原文，而非承诺。
结算频率值得协商。自2025年10月9日起，欧元区所有银行均须发送即时信用转账，而《欧盟条例（EU）2024/886》要求资金在10秒内到达收款人账户，因此每周结算是服务商的选择，而非银行的限制。每日结算的加密转法币支付网关可缩短您的资金交由他人持有的时间。
2026年加密支付网关收费多少？#
标题费率从 BTCPay Server 的 0% 到 BitPay 入门档的 2% + 25c 不等，但标题费率只占总成本的一半左右。以每月 10,000 欧元的交易量计算，CoinGate 的 Standard 套餐每月收费 100 欧元，且 SEPA 提现免费；而 BitPay 入门档每月收费 200 欧元，另加每张发票 25c，还不含提现费用。ItisPay 的综合费率为 0.75%，但需按月订阅，因此更适合交易量稳定的商户，而不是仅作试用的客户。
真正需要追问的，是大多数定价页面没有写明的部分。NOWPayments 的 1% 费率“不包含区块链要求的网络费用”。CoinPayments 完全没有公布法币兑换的价格：其费率页面仅针对加密货币之间的兑换列出“兑换合作伙伴费 + 网络费”，其首页提到 SEPA、Swift、ACH 和 Faster Payments 提现，却未注明费用。CoinGate 对加密货币提现单独收费：0.50 欧元 + 0.5%，若涉及兑换则为 0.50 欧元 + 1.5%；退款费用为 0.25 欧元 + 0.1%。BitPay 和 CoinPayments 都表示高风险行业的费率更高，但均未说明具体幅度。
与银行卡相比，节省的成本更多体现在争议处理上，而非费率。Visa 的收单机构监控计划（Acquirer Monitoring Program）自 2026年4月1日起，将欧盟“过度”商户的阈值从 220 个基点降至 150 个基点（以欺诈和争议计）。因此，存在拒付问题的商户会更早被标记为“过度”，并随之进入整改流程。加密支付由客户主动发起，卡组织无法撤销。这消除了卡组织的争议处理，但并不能消除退款或欺诈问题。
哪些网关接受高风险及在线博彩（iGaming）商户？#
本次比较的任何网关，其条款中都没有无条件接受博彩或外汇（FX）商户，无论其销售页面如何表述。BitPay 的条款将“涉及博彩的交易，或任何需要付费参与并获得奖品的活动”以及“外汇及货币兑换服务”列为受限行业，需获得 BitPay 的明确授权，其定价中还附加了额外费用。CoinGate 的条款禁止“未经有效授权的博彩、投注或彩票服务”以及无牌金融服务，除此之外没有更具体的规定。通俗地说：持牌运营商受欢迎，无牌运营商则不被接受。
Triple-A 将博彩列为直接商户的受限行业，若客户为支付服务提供商（PSP），则明确禁止。如果你本身就是 PSP，这一点尤为重要。NOWPayments 将在线博彩和赌场列为目标行业之一，但它没有欧盟牌照，且将加密资产交由你自行处理。CoinPayments 对高风险客户发出费率调整警告，但未公布行业清单。ItisPay 与高风险商户业务合作，包括在线博彩；每个申请都会单独审核，入驻能否通过取决于持牌合作机构的批准。
对运营商而言，实际意义是：首次沟通时即应提供你的博彩牌照、资金来源政策以及 KYC 玩家身份验证流程。网关的合规团队判断的是你的资料能否经得起其监管机构的检查，而不是它是否喜欢你的行业。
加密支付网关无法解决的问题#
网关解决的是接受与结算问题。它无法解决牌照缺失、不合规稳定币，或每笔转账都必须履行的数据义务。
无法解决的问题
- 未持牌的博彩或未持牌的金融服务：本次比较中的每个条款页面都禁止这些业务，因此更换网关无法弥补牌照缺失。
- 未获 MiCA 授权的稳定币：欧洲证券和市场管理局（ESMA）于 2026年10月8日发布的意见要求，已获 MiCA 授权的加密资产服务提供商（CASP）停止为欧盟客户提供与不合规稳定币相关的服务，并须在意见发布后不超过三个月内完成现有风险敞口的整改。
- 来自自托管钱包的付款：根据《（欧盟）2023/1113号条例》（自 2024年12月30日起适用），对于超过 1,000 欧元的转账，CASP 必须评估自托管地址是否由客户控制，且每笔转账都须附带付款人和收款人数据。
- “无拒付”并不等于“无退款”，也不等于“无欺诈”：你仍需要退款政策、少付规则和交易监控。
- 从付款到结算期间的价格波动：如果你持有加密资产而不是在付款时兑换，波动风险将由你承担。
稳定币问题并非纯理论。根据 DeFiLlama 的数据，截至 2026年10月27日，与美元挂钩的稳定币规模约为 302,700,000,000 美元，其中 USDT 约占 60%，而所有欧元稳定币合计约为 828,000,000 欧元。你的客户将以美元计价的代币付款；你的网关可为欧盟客户接受哪些代币，已在欧洲证券和市场管理局（ESMA）2026年10月8日新闻稿中说明，其合规团队应当随时能给出答复。
BitPay 替代方案：哪款网关适合哪类需求？#
商户寻找 BitPay 替代方案通常出于三个原因：适用于月交易量 500,000 美元以下的 2% + 25c 费率、博彩和外汇业务所需的明确授权，以及围绕美国实体搭建的架构。最合适的替代方案，取决于这三点中哪一点是你的主要问题。
| 需求 | 替代方案 | 原因 | 结论 |
|---|---|---|---|
| 通过 SEPA 以欧元结算，费率更低 | CoinGate | 费率1%，SEPA提现免费，每周结算，已列入ESMA注册名录 | 可行 |
| CASP 与支付机构同属一个集团 | CoinGate 或 Triple-A | 两者均持有这两项牌照；Triple-A 支付至指定的 IBAN | 可行 |
| 在持牌通道上搭建自有前端 | ItisPay | 在 CASP 与支付机构合作方之上提供 API 和开票功能，从 KYB 到首笔交易不足一周 | 可行 |
| 自托管比特币，无第三方 | BTCPay Server | 0%手续费，使用您自己的钱包，但不提供法币兑换 | 视情况而定 |
| 大规模 iGaming 流量 | NOWPayments 或逐案评估的持牌通道 | NOWPayments 面向赌场推广，但未持有欧盟牌照；持牌通道会逐一审核每家运营商 | 视情况而定 |
| 在欧盟内可直接替代 Coinbase Commerce 的方案 | 无 | Commerce 已于2026年3月31日关闭；Coinbase Business 仅服务于美国和新加坡的实体 | 不可行 |
已接入多家卡收单机构的 PSP（支付服务商）应将加密支付网关视为其支付编排层中的一条额外通道，而不是独立的收银台；表中基于 API 的服务商比基于钱包的服务商更符合这一模式。
如何选择加密支付网关：7个问题#
请将以下七个问题发送给每一家入围的服务商，并将其书面答复存入供应商档案。
- 哪个法律实体将与我们签约？它在 ESMA 注册名录中对应哪一行？该行列明了哪些服务代码？
- 您将以哪种货币、以多高频率、通过哪种通道（SEPA、SEPA Instant、Swift）结算，最低金额是多少？
- 在客户付款与我们收到款项之间，资金由谁持有？根据贵方条款的哪一条进行隔离？
- 按我们的实际单笔金额计算，全部成本是多少：费率、固定费用、网络费用、兑换差价、出款费用、退款费用？
- 贵方的受限或禁止业务清单中，哪一条适用于我们所在行业？您需要我们提供哪项授权？
- 我们必须从客户处收集哪些 Travel Rule 数据？对于超过1000欧元的自托管钱包，贵方如何处理？
- 对于退款、少付款项，以及以后被您下架的代币所支付的款项，贵方如何处理？
如果您希望接受稳定币并收取欧元，又不想自行搭建整套系统，ItisPay 提供 API、开票和对账服务。牌照事务、KYC 以及结算至您的 IBAN，均通过我们持有欧盟牌照的 CASP + 支付机构合作方完成，多数团队从 KYB 到首笔交易不足一周。我们服务高风险商户，包括 iGaming；每个业务均单独审核，开通服务取决于持牌合作方的批准。我们不接受武器、成人内容或营养保健品类业务。
本文仅供参考，不构成法律或监管建议。
